Mengelola risiko portofolio mungkin merupakan salah satu keterampilan terpenting yang dimiliki pedagang berpengalaman dan itulah yang membedakan pedagang yang sukses dari yang tidak berhasil.

Sementara kebanyakan orang fokus pada pengembalian portofolio, investor dan pedagang berpengalaman memahami pentingnya manajemen risiko untuk mengurangi kerugian dengan menggunakan alat sederhana yang tersedia untuk sebagian besar pedagang eceran saat ini.

Artikel berikut bertujuan untuk melihat lebih dekat strategi Rancak Media manajemen risiko ini untuk membantu Anda mencegah kerugian saat Anda menavigasi pasar yang bergejolak saat ini.

Alat #1 – Perintah stop-loss

Perintah stop-loss adalah alat paling dasar yang harus dipahami pedagang untuk mengurangi risiko portofolio mereka dengan membatasi kerugian yang ingin mereka alami jika perdagangan mereka berbalik melawan mereka.

Stop-loss order pada dasarnya bekerja dengan memicu market order setelah harga stop tercapai. Harga stop dapat ditetapkan berdasarkan persentase kerugian maksimum tertentu yang bersedia diambil oleh pedagang atau berdasarkan dukungan (atau resistensi untuk posisi short) yang diidentifikasi melalui analisis teknis.

Satu hal yang perlu diingat dengan stop-loss order adalah bahwa seringkali disarankan untuk tetap memberikan harga yang cukup ruang untuk berfluktuasi secara bebas, yang berarti bahwa harga stop tidak boleh terlalu ketat kecuali jika situasi mengharuskannya.

Alat #2 – Rasio imbalan/risiko

Rasio imbalan/risiko menunjukkan berapa banyak dolar yang harus diperoleh pedagang jika targetnya untuk perdagangan tercapai dalam kaitannya dengan setiap dolar yang bisa ia hilangkan sebagai akibat dari perdagangan yang tidak menguntungkan.

Sebagian besar pedagang berpengalaman memahami pentingnya hanya memasuki perdagangan yang menawarkan keuntungan besar dan kerugian terbatas.

Sisi atas diukur dengan menentukan harga keluar untuk perdagangan sementara sisi negatifnya sering dipahami sebagai kerugian maksimum yang direalisasikan jika perintah stop-loss dieksekusi.

Alat #3 – Dukungan dan Perlawanan

Level support dan resistance adalah indikator teknis yang menunjukkan titik harga di mana pasar sebelumnya telah berjuang untuk bergerak lebih tinggi (resistance) atau lebih rendah (support).

Dukungan dan Perlawanan

Grafik per jam di atas menunjukkan bagaimana harga berjangka WTI berjuang untuk bergerak di atas resistensi $42,20 dari 12 November hingga 20 November, hingga akhirnya menembus di atas level ini dan akhirnya melonjak ke $46 beberapa hari setelahnya.

Sementara itu, grafik yang sama juga menunjukkan bahwa aksi harga menemukan support di level $40 dua kali selama periode yang sama, yang berarti bahwa pembeli muncul untuk membeli WTI berjangka pada harga tertentu.

Menggunakan support dan resistance sebagai strategi manajemen risiko masuk akal karena Anda dapat menentukan harga stop setelah mengidentifikasi level support terdekat (untuk posisi buy) atau level resistance terdekat (untuk posisi short).

Alat #4 – Ukuran maksimum per perdagangan

Pedagang berpengalaman biasanya menyarankan agar Anda tidak mengekspos lebih dari 2% hingga 5% dari portofolio Anda terhadap kerugian dari satu perdagangan.

Ini berarti bahwa jika Anda memiliki portofolio $5.000, kerugian maksimum per perdagangan yang harus Anda ambil adalah dari $100 menjadi $250 per perdagangan.

Dengan membatasi jumlah uang yang bisa Anda hilangkan per perdagangan sambil membiarkan pemenang Anda berjalan 3 hingga 4 kali lebih tinggi dari kerugian maksimum Anda, Anda dapat meningkatkan peluang menghasilkan pengembalian positif.

Alat #5 – Perdagangan yang tidak berkorelasi

Korelasi adalah ukuran statistik tentang bagaimana suatu variabel berperilaku dibandingkan dengan yang lain. Konsep ini dapat diterapkan pada aset keuangan karena Anda dapat menganalisis bagaimana kinerja satu sekuritas terkait dengan sekuritas lainnya.

Perdagangan Berkorelasi

Ambil contoh harga emas dan harga Barrick Gold Corporation (GOLD) . Grafik di atas menunjukkan bahwa korelasi antara dua sekuritas telah bergerak di atas level 0,8 hampir sepanjang tahun – korelasi yang kuat – yang berarti bahwa ketika emas naik, Barrick juga naik, sementara saham juga menyusut ketika emas turun.

Dari perspektif manajemen portofolio, tidak masuk akal untuk memperdagangkan kedua sekuritas karena kinerjanya sangat mirip.

Dengan menganalisis korelasi antara perdagangan Anda yang berbeda, Anda dapat memotong perdagangan yang terlalu berkorelasi tinggi untuk memastikan bahwa portofolio Anda tidak menurun dalam proporsi yang sama pada waktu yang sama.
Intinya

Manajemen risiko adalah keterampilan yang harus dikembangkan oleh semua pedagang untuk meningkatkan peluang keberhasilan mereka dari waktu ke waktu.

Dengan mengurangi kerugian Anda sambil juga membiarkan pemenang Anda berjalan, Anda akan dapat memaksimalkan perjalanan perdagangan Anda.

Bagaimana mengelola risiko portofolio untuk menghindari kerugian besar?

Post navigation


Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *